家族傳承贈與要注意！北區國稅局提醒：未上市櫃公司股份估價不能只看面額
M傳媒財經中心／整理

新年度開始，不少長輩打算利用每年244萬元的贈與稅免稅額，把名下未上市櫃、非興櫃的公司股份、股權或出資額，分批贈與子女，作為家族傳承安排。但財政部北區國稅局提醒，這類資產估價不能只看股票面額或出資額，要以公司資產淨值計算，必要時還得依資產類型做調整。

核心原則：未上市櫃股份以公司資產淨值估算
國稅局指出，如果贈與標的是未上市櫃且非興櫃的股份、股權或出資額，在申報贈與稅時，應以被投資公司資產淨值估算贈與價值。
若被投資公司資產中含有土地、房屋、上市櫃或興櫃股票，則需依不同資產類型採不同估價方法：
土地、房屋：如果帳面價值低於贈與日「公告土地現值」或「房屋評定價值」，應依公告或評定價值調整。
上市櫃或興櫃股票：如果帳面投資金額低於贈與日收盤價估算的投資金額，應依收盤價調整；若低於帳面投資金額，則免調整。

實務案例解析，以王先生（化名）為例：
2026年1月19日，王先生將持有的未上市櫃A公司股份200萬股，贈與兒子王小弟。
王先生最初以每股面額10元申報，總額2,000萬元，應納贈與稅175.6萬元。
國稅局查得A公司每股淨值17元，公司資產中還持有B上市公司股票30萬股（帳面價值3,000萬元），贈與日收盤價90元估算價值2,700萬元。
經核算，B公司股票價值低於帳面投資金額，免予調整，但依A公司每股淨值17元，國稅局調整核定贈與總額為3,400萬元，應納贈與稅332萬8,500元。
這個例子提醒大家，若只用股票面額或出資額申報，可能低報贈與價值，日後可能遭國稅局調整補稅。

國稅局提醒
個人贈與未上市櫃且非興櫃股份、股權或出資額時，一定要按贈與日被投資公司資產淨值計算。
公司資產中若包含土地、房屋、上市櫃或興櫃股票，要依規定調整估價。
正確申報贈與財產價額，可避免日後補稅或爭議，也符合家族傳承規劃原意。

M編建議：贈與前先請會計師或財稅專業人員評估公司資產價值，避免「面額申報 vs 實際價值差距大」的風險，保障家族財產順利傳承。示意圖／google map