全民變「高槓桿族」？平均一人背債463萬創新高　10年暴增66%壓力全面爆表

【中華民國不動產金融知識發展協會理事長 呂崑富】

國人負債水位持續墊高，已經不只是感覺問題，數字更直接說話。根據聯徵中心最新統計，截至2025年10月，國內個人「總貸款平均金額」已攀升至463.34萬元，再創歷史新高，與10年前相比，增幅超過6成。在高房價與通膨雙重夾擊下，國人的財務壓力明顯加重。

呂崑富指出，所謂個人總貸款，涵蓋房屋貸款、信用貸款、車貸等所有借款類型。從2012年開始統計以來，數據幾乎一路向上，代表的不只是借錢的人變多，更是每個人背的債越來越重。

「從結構來看，目前全台貸款族人數已接近512萬人，平均每人負債463.34萬元；對照2015年同期，當時貸款族約461萬人，但平均負債只有278.02萬元，短短10年間，人均負債增加185萬元，成長幅度高達66.66％，明顯遠快於薪資成長。」呂崑富分析。

房貸仍是主因

呂崑富強調，推升國人貸款金額的核心因素仍是房貸。近年房價不斷墊高，無論首購族還是換屋族，動輒就是千萬起跳，房貸規模自然同步放大。即便政策型房貸如「新青安」降低前期月付壓力，但實際上只是拉長還款期，總價與負債仍持續堆高，房貸仍是家庭負債的最大來源。

此外，他也提醒，疫情後物價上升、生活成本加重，加上股市熱絡，民眾同時透過信貸補資金、拚投資，使信用貸款金額同步擴大。在銀行強力行銷與低門檻包裝下，信貸已成不少家庭「第二層負債引擎」。

專家提醒：量力而行

呂崑富呼籲，民眾在借貸規劃時應回到實際需求，避免過度槓桿操作，同時保留足夠的緊急備用金，以應對升息、失業或市場反轉可能帶來的衝擊。

「當全台超過500萬人都在借錢過生活，平均一人負債463萬，房價卻還被期待繼續上漲，這到底是在累積資產，還是在集體賭一把未來？」

呂崑富警告，若景氣反轉，現在看似合理的槓桿，恐瞬間變成全民一起扛不動的炸彈。

「說到底，你真的覺得自己能扛得住這把『全民槓桿』嗎？還是只是在期待房價永遠漲、債務永遠不倒？」留言告訴我們，你會繼續加槓桿，還是決定收手？